ดัชนี Bovespa หรือที่เรียกกันทั่วไปว่า Ibovespa เป็นดัชนีมาตรฐานของหุ้นที่ซื้อขายบน B3 ในเซาเปาโล ประเทศบราซิล ในบทความนี้เราจะดูประวัติของ Ibovespa วิธีการคำนวณและสิ่งที่สามารถบอกนักลงทุนที่มีศักยภาพได้ สุดท้ายนี้ เราจะลงรายละเอียดเพิ่มเติมเกี่ยวกับวิธีการเริ่มต้นซื้อขายกับ Ibovespa
ไอโบเวสสปา คืออะไร?
Ibovespa ก่อตั้งขึ้นในบราซิลในปี พ.ศ. 2511 โดยเป็นพอร์ตหุ้นทางทฤษฎีที่แสดงถึงเศรษฐกิจในวงกว้างของบราซิลได้ดีที่สุด โดยใช้ชื่อมาจาก Bovespa ซึ่งเป็นชื่อเดิมของตลาดหลักทรัพย์เซาเปาโล
ในปี 2551 Bovespa ได้ควบรวมกิจการกับ Brazilian Mercantile and Futures Exchange (BM&F) เพื่อก่อตั้ง BM&FBOVESPA ในปี 2560 BM&FBOVESPA เข้าซื้อกิจการบริษัทคู่แข่ง Cetip SA Mercados Organizados และก่อตั้ง Brasil Bolsa Balcao SA – B3
Ibovespa เป็นดัชนีถ่วงน้ำหนักผลตอบแทนรวม (ซึ่งจะอธิบายด้านล่าง) และไม่เหมือนกับดัชนีมาตรฐานอื่น ๆ เช่น FTSE-100 และ S&P-500 ที่ไม่มีจำนวนบริษัทที่เป็นส่วนประกอบคงที่ ปัจจุบันมี 65 บริษัทที่ประกอบกันเป็นดัชนี
ชั่วโมงการซื้อขายและช่วงเวลาการคำนวณ
ชั่วโมงการซื้อขายสำหรับ Ibovespa คือวันจันทร์-ศุกร์ 10:00-17:00 น. เวลาอเมริกา/เซา_เปาโล (13:00-20:00 GMT) ค่าดัชนีจะถูกวัดทุกๆ 30 วินาทีในช่วงเวลาเปิดทำการ
ดัชนี B3 อื่น ๆ
มีดัชนี B3 อื่น ๆ อีกมากมาย ซึ่งทั้งหมดเป็นพอร์ตการลงทุนเชิงทฤษฎีที่ให้ผลตอบแทนรวมถ่วงน้ำหนัก
จัดการกับภาคส่วนต่าง ๆ ประเภทการลงทุนและจำนวนหุ้น อย่างไรก็ตาม Ibovespa เป็นตัวบ่งชี้หลักเกี่ยวกับประสิทธิภาพเศรษฐกิจของบราซิลสำหรับนักลงทุนทั้งในและต่างประเทศ
Ibovespa ใช้สำหรับอะไร?
ในฐานะที่เป็นผลงานทางทฤษฎี Ibovespa มีวัตถุประสงค์เพื่อนำเสนอภาพรวมของเศรษฐกิจบราซิล ณ เวลาใดเวลาหนึ่ง ทั้งในแง่ของมูลค่าและองค์ประกอบของภาคส่วน ในฐานะดัชนีมาตรฐานของ B3 ยังเป็นดัชนีที่นักลงทุนทั้งในบราซิลและทั่วโลกให้ความสนใจ
เนื่องจากบราซิลเป็นเศรษฐกิจที่ใหญ่ที่สุดในละตินอเมริกา Ibovespa จึงเป็นตัวชี้วัดสุขภาพที่ดีของเศรษฐกิจละตินอเมริกาทั้งหมด
นักเศรษฐศาสตร์บางคนแย้งว่า นอกจากการตอบสนองต่อปัจจัยทางเศรษฐกิจแล้ว ทิศทางของ Ibovespa ยังสามารถคาดการณ์อนาคตของเศรษฐกิจบราซิลได้อีกด้วย สิ่งนี้สามารถสังเกตเห็นได้ชัดเจนเมื่อเป็นขาขึ้น (แสดงแนวโน้มขาขึ้น) ในขณะที่ GDP หดตัวลง
เช่น ในปี 2559 บราซิลอยู่ในช่วงวิกฤตเศรษฐกิจและภาวะถดถอย GDP ลดลง 3.3% แต่ Ibovespa เพิ่มขึ้น 38.9% โดยคาดว่าจะมีการถอดถอนประธานาธิบดีในขณะนั้นและการจัดตั้งรัฐบาลที่มีงบประมาณมากขึ้น
วิธีการทำงานของ Ibovespa
เพื่อให้มีสิทธิ์ได้รับ Ibovespa หุ้นต้องผ่านเกณฑ์หลายประการ:
- เป็นหนึ่งในหุ้นที่คิดเป็น 85% ของจำนวนการซื้อขายและการเงินทั้งหมด ปริมาณของตลาดบราซิลในสามรอบพอร์ตก่อนหน้านี้
- มีการซื้อขายอย่างน้อย 95% ของช่วงการซื้อขายในสามรอบพอร์ตก่อนหน้านี้
- คิดเป็นอย่างน้อย 0.1% ของมูลค่าทั้งหมดที่ซื้อขายด้วยเงินสด ตลาดหุ้นในช่วงสามรอบพอร์ตก่อนหน้านี้
- ไม่ใช่หุ้นที่มีสตางค์
เกณฑ์เหล่านี้ส่วนใหญ่ค่อนข้างเข้าใจง่าย หนึ่งในเหตุผลที่ Ibovespa เป็นที่นิยมของนักลงทุนต่างชาติ
อย่างไรก็ตาม การให้คำจำกัดความของคำศัพท์บางคำจะเป็นประโยชน์:
Total Return Weighted Index
Ibovespa เป็นดัชนี Total Return Weighted และนี่คือคำอธิบายที่ดีที่สุดโดยการแบ่งมันออกเป็นสองส่วน :
ดัชนีผลตอบแทนรวม
ดัชนีผลตอบแทนรวมคือดัชนีที่ติดตามความเคลื่อนไหวของราคาหุ้นกลุ่มหนึ่ง ในขณะที่สมมติว่าเงินปันผลหรือการกระจายใด ๆ ที่ทำโดยหุ้นอ้างอิงนั้นถูกนำกลับไปลงทุนในดัชนี
นี่คือการวัดประสิทธิภาพของบริษัทที่อาจแม่นยำกว่าการวัดผลตอบแทนของหุ้นเพียงอย่างเดียว ในแง่ของดัชนีทั้งหมด คุณยังบัญชีสำหรับบริษัทที่นำผลตอบแทนกลับมาลงทุนใหม่แทนที่จะจ่ายให้กับผู้ถือหุ้น
Weighting
Weighting คือส่วนแบ่งของดัชนีที่มอบให้กับบริษัทแต่ละแห่ง ดัชนีส่วนใหญ่มีขีดจำกัดในการถ่วงน้ำหนักเพื่อหยุดบริษัทขนาดใหญ่โดยเฉพาะที่มีอิทธิพลต่อสุขภาพของดัชนีมากเกินไป ในกรณีของ Ibovespa น้ำหนักของหุ้นจะคำนวณตามมูลค่าตลาดรวมของหุ้นแบบ Free Float (ดูด้านล่าง) แต่มีตัวพิมพ์ใหญ่ที่เป็นไปได้สองตัว:
ประการแรก น้ำหนักที่จ่ายได้ต้องไม่เกินสองเท่าของน้ำหนักที่จะได้ จะเป็นถ้าการคำนวณน้ำหนักโดยการหารดัชนีความสามารถในการต่อรองของหุ้นด้วยดัชนีทั้งหมด หากมากกว่าสองเท่า ยอดคงเหลือจะถูกรักษาไว้โดยหารส่วนเกินระหว่างหุ้นที่เป็นส่วนประกอบอื่นๆ
ประการที่สอง น้ำหนักหุ้นต้องไม่เกิน 20% ของน้ำหนักรวมของดัชนี หุ้นเดี่ยวที่ใหญ่ที่สุดในปัจจุบันมีน้ำหนักเพียง 10% ขึ้นไป
ดัชนีความสามารถในการต่อรอง
หุ้นที่มีสิทธิ์ได้รับ Ibovespa จะได้รับการจัดอันดับจากมากไปน้อยตามอัตราส่วนความสามารถในการซื้อขาย หรือที่เรียกว่า ‘ดัชนีความสามารถในการต่อรอง’
นี่คือสมการที่ซับซ้อนที่คำนึงถึงจำนวนหุ้นที่ซื้อขายในบริษัท มูลค่ารวมของหุ้นที่ซื้อขาย จำนวนทั้งหมดและมูลค่าของหุ้นที่ซื้อขายใน Ibovespa ในช่วงระยะเวลาการคำนวณ และสุดท้ายคือจำนวน ของวันในรอบระยะเวลาการคำนวณ
Free Float
ในการคำนวณ Negotiability Index จะพิจารณาเฉพาะหุ้นที่เป็น Free Float เท่านั้น หุ้นเหล่านี้คือหุ้นที่โดดเด่นซึ่งมีไว้สำหรับการซื้อขายในทางทฤษฎี และไม่รวมถึงหุ้นที่ถือโดยคนวงในของบริษัท (เช่น กรรมการ ซีอีโอ เป็นต้น) หรือเป็นเจ้าของในนามของบริษัทที่ถือหุ้นอ้างอิง
รอบผลงาน
แต่ละรอบผลงาน Ibovespa ใช้เวลาสี่เดือน – มกราคม-เมษายน พฤษภาคม-สิงหาคม กันยายน-ธันวาคม – และเริ่มในวันจันทร์แรกของเดือนแรกของรอบ ดังนั้น รอบพอร์ตโฟลิโอสามรอบ – ที่ใช้ในการคำนวณคุณสมบัติสำหรับดัชนี – เท่ากับหนึ่งปี
หุ้นเพนนี
หุ้นเพนนีจัดประเภทเป็นหุ้นที่มีการซื้อขายในราคาเฉลี่ยต่ำกว่าหนึ่งเรียลบราซิล (R$) ในรอบพอร์ตการลงทุนก่อนหน้า
ดัชนีความสามารถในการต่อรองและเกณฑ์หุ้นเพนนีถูกนำมาใช้ในปี 2013 เมื่อวิธีการของ Ibovespa ได้รับการอัปเดตเพื่อตอบสนองต่อความยากลำบากที่เกิดจาก OGX ก่อนหน้านี้ Ibovespa ถูกถ่วงน้ำหนักด้วยจำนวนหุ้นทั้งหมด OGX ซึ่งเป็นบริษัทน้ำมันรายใหญ่ถือหนึ่งในน้ำหนักที่ใหญ่ที่สุดในดัชนี อย่างไรก็ตาม การคาดการณ์ที่ผิดพลาดเกี่ยวกับปริมาณน้ำมันที่สามารถพบได้ในมหาสมุทรแอตแลนติกได้ช่วยให้มูลค่าของน้ำมันหายไปถึง 99.3% ทำให้ราคาซื้อขายต่ำกว่า R$1 ในช่วงระยะเวลาที่ยาวนาน
เมื่อรวมกับน้ำหนักของมันหมายความว่า OGX ฉุดมูลค่าของ Ibovespa ทั้งหมดลง
เกณฑ์ใหม่หมายความว่า OGX อาจถูกเพิกถอนจากดัชนี
การเปลี่ยนแปลงของ Bovespa
การปรับสมดุลของ Ibovespa จะเกิดขึ้นเมื่อสิ้นสุดรอบพอร์ตโฟลิโอแต่ละรอบ ซึ่งเป็นช่วงที่ดัชนีการต่อรองสำหรับแต่ละบริษัทได้รับการคำนวณใหม่และรีเซ็ตน้ำหนัก
เพื่อรักษาความโปร่งใสและความเชื่อมั่นในสภาพคล่องของ Ibovespa B3 ได้เผยแพร่การแสดงตัวอย่างสามรายการที่คาดการณ์ว่าดัชนีจะมีขึ้นในรอบถัดไป โดยเผยแพร่ในวันที่:
- วันทำการแรกของเดือนเมษายน สิงหาคมและธันวาคม (เช่น วันทำการแรกของเดือนก่อนเดือนแรกของรอบถัดไป)
- เซสชั่นการซื้อขายแรกหลังจากวันที่ 15 ของเดือนเหล่านั้น
- ก่อนการปรับสมดุลใหม่ (ในวันสุดท้ายของการปิดรอบ )
การคำนวณที่กำหนดโครงสร้างของ Ibovespa สำหรับรอบที่กำหนดจะดำเนินการหลังจากการเปิดตัวตัวอย่างที่สอง
สิ่งที่คุณต้องการทราบเกี่ยวกับ Ibovespa
เช่นเดียวกับการสะท้อนประสิทธิภาพของหุ้นอื่นๆ Ibovespa สามารถทำหน้าที่เป็นพื้นฐานสำหรับ ETF ฟิวเจอร์ส ออปชัน และผลิตภัณฑ์อื่นๆ
เพื่อลดการร่วงหล่นจำนวนมากใน Ibovespa จึงมีกฎที่เรียกว่า ‘การตัดวงจร’ หากค่าดัชนีทั้งหมดลดลงต่ำกว่ามูลค่าปิดของวันก่อนหน้า 10% การซื้อขายจะหยุดเป็นเวลา 30 นาที
หากกลับมาทำงานต่อ ราคาลดลงต่ำกว่ามูลค่าปิดของวันก่อนหน้าถึง 15% การซื้อขายจะหยุดลงอีกหนึ่งชั่วโมง
หากกลับมาทำงานต่อ ราคาลดลงต่ำกว่ามูลค่าปิดของวันก่อนหน้าถึง 20% การแลกเปลี่ยนอาจตัดสินใจระงับการซื้อขายเป็นระยะเวลาหนึ่ง
จุดสังเกต
- มูลค่าฐานของ Ibovespa เมื่อเริ่มก่อตั้งในปี พ.ศ. 2511 คือ 100
- ในช่วงทศวรรษที่ 1980 และ 1990 บราซิลประสบปัญหาเงินเฟ้อสูง เพื่อช่วยควบคุมผลกระทบที่เกิดขึ้น มูลค่าของ Ibovespa มูลค่ารวมถูกหารด้วย 100 ในปี 1983 และด้วย 10 อีก 10 เท่าระหว่างปี 1985 ถึง 1997
- The Ibovespa ปิดจุดสูงสุดตลอดกาลที่ 99,993.92 จุดในวันที่ 18 มีนาคม 2019 ก่อนหน้านี้ วันนั้นแตะ 100,000 คะแนนเป็นครั้งแรก
- สถิติสูงสุดตลอดกาลระหว่างวันของ Ibovespa ที่ 100,439 คะแนนในวันรุ่งขึ้น
- มูลค่าต่ำสุดของ Ibovespa นับตั้งแต่การแบ่งครั้งสุดท้ายในปี 1997 คือ 4,761 จุดในปี 1998
- จำนวนหุ้นปัจจุบันที่จดทะเบียนใน Ibovespa นั้นต่ำกว่า 59 พันล้าน
คะแนนประสิทธิภาพ
มีหลายปัจจัยที่ส่งผลต่อสุขภาพ ดังนั้นประสิทธิภาพของ Ibovespa ปัจจัยหลักสองประการคือการเมืองในประเทศและอัตราดอกเบี้ย
หากต้องการใช้อย่างหลังก่อน Selic คืออัตราดอกเบี้ยหลักของบราซิลที่กำหนดโดยธนาคารกลางของบราซิล ขณะนี้อยู่ที่ระดับต่ำสุดเป็นประวัติการณ์ที่ 6.5% (ค่าเฉลี่ยสำหรับยี่สิบปีที่ผ่านมาต่ำกว่า 15% โดยสูงสุดที่ 45%) สิ่งนี้ช่วยกระตุ้นกิจกรรมทางการตลาดเนื่องจากผู้บริโภคและนักลงทุนมีเงินมากขึ้นเพื่อใช้จ่ายหรือพบว่ากู้ยืมได้ถูกกว่า สิ่งนี้นำไปสู่กิจกรรมทางเศรษฐกิจที่เพิ่มขึ้นซึ่งผลักดันราคาหุ้นให้สูงขึ้น
ย้อนอดีต เศรษฐกิจบราซิลผูกติดแน่นกับการเมืองในประเทศ
ดังที่เราได้เห็นแล้ว ความหวังในปี 2559 ของประธานาธิบดีดิลมา รูสเซฟฟ์ในขณะนั้น ที่ถูกถอดถอนเนื่องจากการจัดการทางเศรษฐกิจที่ผิดพลาด เหนือสิ่งอื่นใดได้ช่วยให้อิโบเวสปาผงาดขึ้น
ในเดือนมกราคม 2019 Jair Bolsonaro ผู้เป็นที่ถกเถียงได้กลายเป็นประธานาธิบดีบราซิลด้วยตั๋วที่สัญญาว่าจะควบคุมการใช้จ่ายของรัฐบาล ลดหนี้ภาครัฐ และส่งเสริมการเติบโตทางเศรษฐกิจ สิ่งนี้กระตุ้นให้ตลาดทำสถิติสูงสุดเป็นประวัติการณ์ แต่ขึ้นอยู่กับว่า รัฐบาลประสบความสำเร็จในการปฏิรูปเงินบำนาญครั้งใหญ่
ในขณะเดียวกัน อัตราเงินเฟ้อก็เพิ่มสูงขึ้นตามการว่างงาน ปัจจัยทั้งหมดเหล่านี้มีความสามารถในการส่งผลกระทบต่อสุขภาพของ Ibovespa
ควรสังเกตว่าแม้จะมีจุดสูงสุดเป็นประวัติการณ์ แต่ Ibovespa เมื่อวัดเป็นสกุลเงินดอลลาร์สหรัฐฯ กลับมีมูลค่าค่อนข้างต่ำเมื่อเทียบกับจุดสูงสุดในอดีต
นักลงทุนที่สนใจซื้อขาย Ibovespa หรือใช้เป็นหลักทรัพย์อ้างอิงสำหรับผลิตภัณฑ์ควรตระหนักถึงปัจจัยเหล่านี้ทั้งหมด
บราซิลในขณะที่เศรษฐกิจขนาดใหญ่มีองค์ประกอบของความผันผวนทางการเมืองในตัวมันด้วย หากคุณไม่คุ้นเคยกับภูมิทัศน์ทางการเมืองหรือไม่พร้อมที่จะสนใจอย่างใกล้ชิด Ibovespa ไม่ใช่สิ่งที่คุณควรลงทุน
บริษัทที่ใหญ่ที่สุดของ Ibovespa
หากเราพิจารณาองค์ประกอบ หุ้นของ Ibovespa ตามขนาด บริษัทเหมืองข้ามชาติ Vale S.A. เป็นผู้เล่นรายใหญ่ที่สุดของดัชนีโดยให้น้ำหนักดัชนี 10%
ที่กล่าวว่า Petrobras บริษัท ปิโตรเลียมข้ามชาติที่เป็นเจ้าของบางส่วนแสดงรายการหุ้นบุริมสิทธิและหุ้นสามัญแยกจากกันใน Ibovespa
เมื่อรวมกันแล้ว สิ่งเหล่านี้มีน้ำหนักดัชนีมากกว่า 13%
ภาค Ibovespa ที่ใหญ่ที่สุดคือการเงิน โดยธนาคารเพียงอย่างเดียวคิดเป็น 28.5% ของน้ำหนักดัชนี ทั้งสองที่มีสถานะที่ใหญ่ที่สุดคือ Banco Bradesco (ซึ่งเช่นเดียวกับ Petrobras ที่มีรายชื่อแยกต่างหากสำหรับหุ้นสามัญและหุ้นบุริมสิทธิ) และบริษัทในเครือของบราซิล Banco Santander ของสเปน
OGX ซึ่งเป็นบริษัทน้ำมันที่มีผลประกอบการไม่ดีเมื่อเทียบกับขนาดของบริษัท ทำให้เกิดการเปลี่ยนแปลงในวิธีการของ Ibovespa ในปี 2013 ปัจจุบันไม่ได้อยู่ในดัชนี
วิธีเริ่มต้นการซื้อขายบน Ibovespa
สำหรับเทรดเดอร์มือใหม่ อาจดูเหมือนว่าวิธีเดียวในการซื้อขายคือการซื้อหุ้นของบริษัทในราคาเดียวและขายเมื่อราคาสูงขึ้น อันที่จริง นี่เป็นเพียงวิธีหนึ่งในการเทรดและไม่ได้คำนึงถึงกลยุทธ์และตัวบ่งชี้จำนวนมากที่มีอยู่ในการเทรดหุ้น
ในส่วนของบทความนี้ เราจะดูวิธีเริ่มต้นซื้อขายกับ Ibovespa สำหรับคำอธิบายโดยละเอียดเพิ่มเติมของคำศัพท์บางคำที่ใช้ เรามีบทความและแหล่งข้อมูลมากมายที่จะช่วยให้คุณทำความคุ้นเคยกับการซื้อขาย
แต่ก่อนอื่น มาดูขั้นตอนพื้นฐานกันก่อน:
ค้นหาโบรกเกอร์ที่ใช่
หากคุณจะทำการซื้อขายในตลาดหุ้นรูปแบบใดก็ตาม คุณจะต้องมี โบรกเกอร์ซื้อขาย ที่มีชื่อเสียงและเหมาะสมกับความต้องการของคุณ สิ่งที่ควรพิจารณาคือ:
ค่าคอมมิชชั่น
ไม่ว่าคุณจะซื้อขายหุ้น ออปชั่น ETF หรือเครื่องมือทางการเงินประเภทอื่นๆ มีแนวโน้มว่าโบรกเกอร์ของคุณจะเรียกเก็บค่าคอมมิชชั่น
อัตราสามารถเปลี่ยนแปลงได้ ดังนั้นจึงควรพิจารณาว่าคุณต้องการเทรดอะไรและมีปริมาณเท่าใด
ตัวอย่างเช่น หากคุณลงทุนในหุ้นจำนวนมากกับนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ที่คิดค่าคอมมิชชั่นต่อหุ้น คุณจะจบลงด้วยการลดผลกำไรที่อาจเกิดขึ้น
การซื้อขายโดยใช้มาร์จิ้น
นายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์บางรายจะให้เงินคุณยืมเงินเพื่อเป็นเงินทุนบางส่วนในการซื้อขายของคุณ โดยค้ำประกันเงินกู้ด้วยหลักทรัพย์ในบัญชีของคุณ
สิ่งนี้เรียกว่าการซื้อขายบนมาร์จิ้น
อาจฟังดูเป็นข้อเสนอที่น่าสนใจ แต่การเทรดโดยใช้มาร์จิ้นเป็นกลยุทธ์ที่มีความเสี่ยงสูงซึ่งสงวนไว้สำหรับเทรดเดอร์มืออาชีพที่มีประสบการณ์
เหตุผลคือหากสินทรัพย์ในบัญชีของคุณต่ำกว่าค่าที่กำหนด โบรกเกอร์สามารถออก ‘margin call’ ซึ่งหมายความว่าคุณต้องใส่เงินเพิ่มในบัญชีของคุณหรือขายสินทรัพย์
อีกทางหนึ่ง นายหน้าสามารถชำระบัญชีของคุณโดยไม่ได้รับความยินยอมจากคุณ ทำให้คุณไม่มีอะไรเลย
แพลตฟอร์มการซื้อขาย
แพลตฟอร์มการซื้อขายเป็นรูปแบบหนึ่งของซอฟต์แวร์ออนไลน์ที่ให้บริการโดยนายหน้าซึ่งช่วยให้คุณซื้อขายในตลาดได้
แพลตฟอร์มการซื้อขายที่ดีให้ข้อมูลทั้งหมดที่คุณต้องการเกี่ยวกับประสิทธิภาพของตลาด ข้อมูลตามเวลาจริง ข้อมูลในอดีต ความสามารถในการวางแผนค่าเฉลี่ย และที่สำคัญที่สุดคือความสามารถในการซื้อและขายหุ้น (หรือที่เรียกว่าการเปิดและปิดตำแหน่ง)
แพลตฟอร์มการซื้อขายโดยทั่วไปมีราคา แต่สามารถเสนอให้ฟรีเพื่อแลกกับการที่คุณดำเนินการซื้อขายในปริมาณที่กำหนดต่อเดือนกับโบรกเกอร์ที่ให้บริการ
จำเป็นอย่างยิ่งที่จะต้องจำไว้ว่าแพลตฟอร์มการซื้อขายที่แตกต่างกันได้รับการปรับให้เหมาะกับความต้องการในการซื้อขายที่แตกต่างกัน
ตัวอย่างเช่น มีแพลตฟอร์ม ‘เชิงพาณิชย์’ ซึ่งปรับให้เหมาะกับผู้ซื้อขายรายวันและให้ความช่วยเหลือเพิ่มเติมในแง่ของเครื่องมือสำหรับการตัดสินใจ ในทางกลับกัน แพลตฟอร์ม ‘Prop’ มุ่งเป้าไปที่ผู้ค้ามืออาชีพที่มีข้อกำหนดและรูปแบบการซื้อขายเฉพาะ
ดังนั้น หากคุณวางแผนที่จะซื้อขายกับ Ibovespa สิ่งสำคัญคือคุณไม่เพียงแค่เลือกโบรกเกอร์ที่เหมาะสมเท่านั้น แต่ยังต้องเลือกโบรกเกอร์ที่สามารถจัดหาแพลตฟอร์มการซื้อขายที่เหมาะสมให้คุณได้ด้วย มันไม่มีประโยชน์ที่จะได้รับแพลตฟอร์มอุปกรณ์ประกอบฉากล้ำสมัยซึ่งมุ่งสู่การซื้อขายออปชั่น หากคุณต้องการเพียงแค่ซื้อและขายหุ้น ในเวลาเดียวกัน คุณต้องการแพลตฟอร์มที่ดีที่สุดในสาขาที่คุณเลือก
แพลตฟอร์มที่มีราคาถูกแต่เต็มไปด้วยข้อบกพร่องหรือความล่าช้า จะทำให้คุณเสียเงินในระยะยาว เนื่องจากคุณอาจพลาดโอกาสทองในการซื้อหรือขาย
การเลือกหุ้นที่เหมาะสม
ปริมาณ
เมื่อมองหาหุ้นที่เหมาะสมในการเปิดสถานะหรือเวลาที่เหมาะสมในการปิดสถานะที่มีอยู่ ตัวบ่งชี้ที่ดีคือปริมาณ ในบริบทของตลาด ปริมาณหมายถึงจำนวนหุ้นที่มีการซื้อขาย ธุรกรรมแต่ละรายการจะถูกนับเพียงครั้งเดียว (เช่น ถ้า A ขาย 100 หุ้นให้ B ปริมาณจะเป็น 100 ไม่ใช่ 200 เพราะ A ขายให้ B และ B ซื้อจาก A) ปริมาณที่มากขึ้นซึ่งขับเคลื่อนการเปลี่ยนแปลงของราคา การเปลี่ยนแปลงของราคาจะเป็นตัวบ่งชี้แนวโน้มได้อย่างน่าเชื่อถือมากขึ้น
ความผันผวนและเบต้า
ความผันผวนเป็นตัววัดที่สำคัญว่าราคาหุ้นมีเสถียรภาพเพียงใด คำนวณโดยใช้ข้อมูลในอดีตเพื่อคาดการณ์ช่วงราคาของหุ้น
ยิ่งหุ้นมีความผันผวนสูงเท่าใด ก็ยิ่งมีโอกาสที่ราคาจะเคลื่อนไหวด้วยอัตรากำไรที่มากกว่าหุ้นที่มีความผันผวนต่ำ
ผู้ค้ารายวันที่ต้องการทำกำไรจากการเคลื่อนไหวของราคาในระยะสั้นจะถูกดึงดูดไปยังหุ้นที่มีความผันผวนสูงสุด
วิธีวัดความผันผวนเชิงเปรียบเทียบวิธีหนึ่งคือเบต้า
Beta เป็นสูตรที่เปรียบเทียบความผันผวนของหุ้นที่กำหนดกับความผันผวนของดัชนีทั้งหมด
ทุกๆ 0.1 ของเบต้าสอดคล้องกับ 10% ดังนั้นตำแหน่งที่เป็นกลางที่สุดของเบต้าคือ 100%
นี่คือเมื่อความเสี่ยงที่ไม่เป็นระบบของหุ้นมีความสัมพันธ์อย่างมากกับความเสี่ยงที่เป็นระบบของตลาดทั้งหมด
หุ้นที่มีเบต้าน้อยกว่า 1.0 โดยทั่วไปจะมีความผันผวนต่ำกว่าเนื่องจากราคามีเสถียรภาพมากกว่าหรือเคลื่อนไหวช้ากว่าเมื่อเวลาผ่านไป
หุ้นที่มีเบต้าสูงกว่า 1.0 มีความผันผวนสูงกว่าเนื่องจากราคาเคลื่อนไหวมากกว่าค่าเฉลี่ยของตลาด
ตามคำจำกัดความ: ความเสี่ยงที่ไม่เป็นระบบมีอยู่ในหุ้นเนื่องจากมีปัจจัยที่อาจส่งผลกระทบต่อบริษัทหรือภาคธุรกิจอ้างอิงเพื่อผลักดันมูลค่าลงและสามารถป้องกันความเสี่ยงได้โดยนักลงทุนที่มีหลักทรัพย์หลากหลายประเภท
มีความเสี่ยงอย่างเป็นระบบในดัชนีเพราะมีปัจจัยที่อาจส่งผลกระทบต่อทั้งตลาด เช่น การพังทลายของโลกในปี 2551 ซึ่งไม่มีความหลากหลายใดสามารถหลีกเลี่ยงได้
ทางเลือกในการซื้อขายหุ้น
เมื่อเราพูดถึงหลักทรัพย์ในการซื้อขาย เราหมายถึงผลิตภัณฑ์ที่ซื้อขายได้ทั้งหมดที่มีอยู่: หุ้น ออปชัน ETF ฟิวเจอร์ส กองทุนรวม พันธบัตร ฯลฯ
เช่นเดียวกับการเลือก โบรกเกอร์ สิ่งสำคัญคือต้องเลือกสิ่งที่ถูกต้องสำหรับคุณ เนื่องจากหลักทรัพย์ทั้งหมดมีข้อดีและข้อเสียที่แตกต่างกัน
สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม เรามีบทความอธิบายการซื้อขายประเภทต่างๆ ที่นี่
การซื้อขายกับ Ibovespa
เช่นเดียวกับการซื้อขายบน Ibovespa นักลงทุนยังสามารถซื้อขายกับ Ibovespa โบรกเกอร์หลายแห่งเสนอผลิตภัณฑ์ที่ใช้มูลค่ารวมของดัชนีเป็นหลักทรัพย์อ้างอิง ตัวอย่างหนึ่งของสิ่งนี้คือ กองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยน (ETF)
Exchange-Traded Funds (ETFs)
ETF เป็นตะกร้าหลักทรัพย์ที่ติดตามดัชนี ในกรณีนี้ Ibovespa.ETF สามารถประกอบด้วยหลักทรัพย์ต่างๆ ทุกประเภท แต่เพื่อความง่าย เราจึง’ ลองจินตนาการว่าเราได้ซื้อ ETF ที่มีหุ้นในทุกหุ้นของ Ibovespa มูลค่าของ ETF ของเราจะเพิ่มขึ้นหรือลดลงตามมูลค่าของ Ibovespa ในการซื้อขายระหว่างวัน
ข้อได้เปรียบที่สำคัญอย่างหนึ่งของ ETF คือโดยทั่วไปแล้วมักจะเป็นการซื้อที่มีค่าคอมมิชชั่นต่ำและมีราคาถูกกว่าการซื้อหุ้นที่เป็นส่วนประกอบทั้งหมดด้วยตัวคุณเอง ความกังวลเกี่ยวกับสิ่งเหล่านี้คือความต้องการสำหรับพวกเขาทำให้มูลค่าของดัชนีสูงเกินจริง ทำให้ราคาสูงขึ้น ฟองอากาศจะก่อตัวและแตกออก
เคล็ดลับ
นี่คือเคล็ดลับบางส่วนที่จะช่วยให้คุณเตรียมพร้อมสำหรับชีวิตในฐานะเทรดเดอร์:
ดูและอ่านข่าว
ตามที่กล่าวไว้ก่อนหน้านี้ คุณไม่สามารถหวังว่าจะประสบความสำเร็จในการลงทุนใน Ibovespa หาก คุณไม่คุ้นเคยกับสถานการณ์ภายในประเทศและการเมืองของบราซิล คุณสามารถติดตามสิ่งเหล่านี้ได้ผ่านการดูช่องข่าวธุรกิจหรือรายการทีวี เช่น ช่องธุรกิจ Sky News, BBC Business Live และ Bloomberg Television
The Financial Times หนังสือพิมพ์รายวันเกี่ยวกับตลาดและธุรกิจก็พิมพ์ในสหราชอาณาจักรเช่นกัน
ยังมีเว็บไซต์อีกนับไม่ถ้วน เช่น Bloomberg และ Yahoo!Finance เช่นเดียวกับเว็บไซต์ของ Ibovespa เอง
คุณควรติดตามข่าวโลกให้ทันเหตุการณ์ที่อาจส่งผลกระทบต่อ Ibovespa
- ความเคลื่อนไหวในตลาดหุ้นที่ทำงานในเขตเวลาต่างๆ จะส่งผลต่อราคาเปิดของ Ibovespa หรือไม่
- การเลือกตั้งในต่างประเทศจะมีผลกับตลาดทั่วโลกหรือไม่?
- ผลประกอบการทางการเงินของบริษัทข้ามชาติที่มีฐานสำคัญในบราซิลจะส่งผลต่อราคาหุ้นหรือไม่?
แม้ว่าเทรดเดอร์มักจะพยายามทำนายอนาคต แต่พวกเขาสามารถทำได้โดยการตระหนักถึงสถานการณ์ปัจจุบันอย่างสมบูรณ์เท่านั้น
รับการศึกษา
มีเว็บไซต์, หลักสูตร, ช่อง YouTube , หนังสือ, การสัมมนาผ่านเว็บและซอฟต์แวร์มากมาย ทั้งหมดอ้างว่าสอนวิธีการเป็นเทรดเดอร์ที่ประสบความสำเร็จ
เช่นเดียวกับการซื้อขายเอง การศึกษาการซื้อขายสามารถเป็นเขตทุ่นระเบิดของการหลอกลวงที่อาจเกิดขึ้นและแผนการรวยเร็ว
ที่ projectfla.com เรามีบทความให้เลือกมากมายเพื่อช่วยให้ความรู้แก่คุณและช่วยให้คุณตัดสินใจอย่างมีข้อมูลเกี่ยวกับการซื้อขายของคุณ รวมถึงบทความเกี่ยวกับการศึกษาการซื้อขายที่ดีที่สุดทางออนไลน์
มาเป็น Auto-Trader
ไม่เกี่ยวอะไรกับนิตยสารรถมือสอง การซื้อขายอัตโนมัติคือที่ที่คุณตั้งโปรแกรมแพลตฟอร์มการซื้อขายของคุณเพื่อทำการซื้อขายตามความชอบในการซื้อขายของคุณ อย่างที่คุณคิดได้ว่าระบบนี้มีข้อดี แต่ยังมีความเสี่ยงโดยธรรมชาติ